Las acciones de mediana capitalización son los héroes desconocidos del mercado de valores, a menudo manteniéndose firmes frente a sus contrapartes de gran capitalización. La palabra “mediana” hace referencia a la capitalización media, lo que suele describir a corporaciones de tamaño mediano con un valor de mercado de $2 mil millones a $10 mil millones. El índice S&P MidCap 400 ha tenido un rendimiento promedio de más del 11% anual desde 1994 hasta marzo de 2023.

¿Qué son las acciones de mediana capitalización y por qué son importantes?

Las acciones de mediana capitalización suelen ofrecer ventajas competitivas y mayores recursos financieros que los nombres de pequeña capitalización. Los inversores que buscan una exposición diversificada a acciones de mediana capitalización pueden considerar los siguientes fondos mutuos basados en índices de gestión pasiva:

  • Fondo de Índice de Mediana Capitalización de Vanguard – Acciones del Almirante (VIMAX): Este es un fondo de bajo costo que brinda una amplia exposición a acciones de mediana capitalización. Tiene un ratio de gastos del 0.05% y requiere una inversión mínima de $3,000 al final de 2023.
  • Fondo de Índice MidCap de BNY Mellon – Acciones del Inversor (PESPX): Este fondo tiene como objetivo igualar el rendimiento del S&P MidCap 400 invirtiendo completamente en acciones incluidas en el índice.
  • Fondo de Índice de Mediana Capitalización de Fidelity (FSMDX): Busca igualar el rendimiento total de empresas de mediana capitalización en los Estados Unidos.
  • Fondo de Índice de Mediana Capitalización de Columbia – Clase A (NTIAX): Sigue el desempeño del S&P MidCap 400 replicando completamente el índice.

¿Por qué invertir en acciones de mediana capitalización?

Las acciones de mediana capitalización ofrecen a los inversores la oportunidad de acceder a empresas con un potencial de crecimiento sólido y una mayor estabilidad en comparación con las acciones de pequeña capitalización. Al invertir en fondos mutuos que siguen índices de mediana capitalización, los inversores pueden diversificar su cartera y mitigar el riesgo asociado con la inversión en acciones individuales.

Importancia de la diversificación sectorial

Es crucial considerar la diversificación sectorial al elegir un fondo de mediana capitalización, ya que puede influir en el rendimiento y la estabilidad de la cartera. A continuación, se presentan algunas de las principales industrias por ponderación para los fondos mencionados:

Para el VIMAX:
– Industriales: 20.7%
– Tecnología: 14.5%
– Servicios financieros: 12.7%
– Bienes de consumo discrecional: 12.3%

Para el PESPX:
– Sector financiero: 18.5%
– Industriales: 16.8%
– Tecnología: 9.1%
– Salud: 8.4%
– Retail: 6.3%

Para el FSMDX:
– Industriales: 19.9%
– Sector financiero: 16.1%
– Tecnología de la información: 13.7%
– Bienes de consumo discrecional: 10.4%
– Salud: 9.3%

Para el NTIAX:
– Industriales: 22.1%
– Sector financiero: 16.0%
– Bienes de consumo discrecional: 14.7%
– Tecnología de la información: 9.6%
– Salud: 9.3%

La diversificación sectorial puede ayudar a reducir la exposición a riesgos específicos de ciertas industrias y promover un rendimiento más equilibrado a lo largo del tiempo.

Conclusión

En resumen, invertir en acciones de mediana capitalización a través de fondos mutuos basados en índices puede ser una estrategia sólida para los inversores que buscan un equilibrio entre el potencial de crecimiento y la estabilidad en sus carteras. Considerar la diversificación sectorial y elegir fondos con bajos costos y un historial de rendimiento sólido puede contribuir a alcanzar los objetivos financieros a largo plazo.