La obsesión estadounidense con el crédito fácil y la necesidad constante de los consumidores de utilizar las tarjetas de crédito significa que estas compañías tienen el potencial de ser ganadores a largo plazo. Sin embargo, los inversores deben aprender todo lo que puedan sobre esta industria en constante evolución para tener éxito. Sigue leyendo para obtener una visión general de cómo invertir en compañías de tarjetas de crédito.

¿Cómo ganan dinero las empresas de tarjetas de crédito?

El negocio de las tarjetas de crédito se trata de prestar dinero. Las compañías de tarjetas de crédito emiten crédito para facilitar las compras y permitir a los consumidores retrasar el pago de los artículos. Las tarjetas de crédito permiten a los consumidores comprar artículos para los que quizás no tengan efectivo en el momento de la compra, pero sí en una fecha posterior. Por supuesto, al igual que cualquier compañía de préstamos, el crédito extendido tiene un precio, que es la tasa de interés cobrada sobre el dinero prestado.

El crédito puede ser fácilmente extendido a casi cualquier persona, y a través del uso de límites de crédito y otros dispositivos, las compañías de tarjetas de crédito pueden protegerse de los prestatarios más riesgosos. También existen pagos mensuales mínimos que se establecen a propósito bajos para alentar a los usuarios de tarjetas a llevar la deuda por largos períodos, y así pagar más intereses.

Factores que afectan la rentabilidad

El factor más importante que afecta a esta industria es el estado financiero de los consumidores. Una fuerte confianza del consumidor se traduce en más compras, lo que generalmente significa un mayor uso de las tarjetas de crédito. Por el contrario, cuando la confianza del consumidor se está desgastando, las compañías de tarjetas de crédito se ven afectadas negativamente. Cuando los consumidores compran menos bienes, generalmente también reducen su uso de tarjetas de crédito. Monitorear la salud general de la economía es esencial para invertir con éxito.

También existen condiciones que pueden obstaculizar o ayudar al crecimiento futuro del negocio de las tarjetas de crédito. Las regulaciones gubernamentales pueden impactar la línea de fondo de las compañías de tarjetas de crédito. Por ejemplo, las consecuencias de la Gran Recesión despertaron interés en la industria financiera de consumo y en cómo el gobierno podría mejorar las prácticas crediticias de las compañías involucradas. Por lo tanto, los inversores deben prestar mucha atención a todas las decisiones gubernamentales con respecto al sector de servicios financieros y cómo esas decisiones impactarán a las compañías de tarjetas de crédito.

De manera similar, es necesario vigilar un barómetro de la industria conocido como crédito rotativo, que es un tipo de crédito que no tiene un número fijo de pagos. Los pagos de tarjetas de crédito son un ejemplo perfecto. Debes monitorear cuidadosamente el porcentaje de aumento o disminución en el crédito rotativo. Este último es una señal de que los consumidores están optando por no hacer compras grandes con tarjetas de crédito, lo que significa una disminución en los negocios.

Cómo invertir en compañías de tarjetas de crédito

Si estás considerando invertir en compañías de tarjetas de crédito, hay algunas formas de hacerlo. Estas compañías encajan en el sector de servicios financieros al consumidor. Cuando estés buscando colocar tu dinero aquí, tus opciones incluyen fondos mutuos, fondos cotizados en bolsa (ETF) y acciones. Los fondos mutuos y los ETF no proporcionarán la inversión más directa en compañías de tarjetas de crédito, sin embargo, porque ambos mezclarán las acciones de compañías de tarjetas de crédito con las de bancos y otras compañías de servicios financieros. La ventaja de invertir en compañías de tarjetas de crédito a través de fondos mutuos y ETF es la capacidad de realizar una inversión pequeña con una diversificación adecuada.

Las acciones son la medida más directa para invertir en compañías de tarjetas de crédito. Las cuatro principales acciones de tarjetas de crédito son American Express, Discover Financial Services, Visa y Mastercard.

Conclusión

Una inversión en el negocio de las tarjetas de crédito requerirá que prestes atención a ciertos índices de consumidores y la condición general de la economía. Aunque invertir en acciones individuales es la forma más directa de obtener ganancias en este sector, los fondos mutuos y los ETF pueden proporcionar a los inversores que desean evitar riesgos con exposición a este sector.

Siempre hay nuevas tarjetas, y las compañías continúan buscando nuevas formas de extender crédito a los consumidores. Comprender el negocio y lo que afecta a las ganancias te permitirá tomar una decisión financiera sólida al invertir en el negocio de las tarjetas de crédito.

¿Qué son las redes de tarjetas de crédito?

Las redes de tarjetas de crédito son las compañías que comúnmente se conocen como compañías de tarjetas de crédito. Las cuatro redes basadas en los Estados Unidos son Visa, Mastercard, Discover y American Express. Visa y Mastercard no emiten tarjetas de crédito directamente al público, sino que lo hacen a través de bancos miembros como Chase, Citi y Bank of America. Discover y American Express son tanto redes como emisores de tarjetas, sin embargo. Las redes de tarjetas funcionan principalmente para facilitar el pago y liquidación de comerciantes en conjunto con los emisores de tarjetas de crédito.

¿Qué son los emisores de tarjetas de crédito?

Los emisores de tarjetas de crédito son instituciones bancarias que se han asociado con una o más de las cuatro principales redes de tarjetas (Visa, Mastercard, Discover y American Express) para emitir tarjetas de crédito directamente al público. Los principales emisores bancarios incluyen Chase, Citi, Bank of America, Capital One y Wells Fargo. Los emisores de tarjetas de crédito realmente asumen el riesgo crediticio involucrado en prestar dinero a los consumidores a través de tarjetas de crédito y también son responsables de establecer tasas de interés, facturación a los clientes, administración de programas de recompensas y reporte del comportamiento de la cuenta a las agencias de crédito.

¿Cuál es la mejor manera de invertir en compañías de tarjetas de crédito?

Los inversores pueden comprar acciones en una o más de las redes de tarjetas de crédito o en emisores de tarjetas de crédito individuales. Sin embargo, este tipo de compañías conforman una parte significativa del mercado en fondos mutuos de servicios financieros al consumidor y ETF que siguen el sector financiero, por lo que estos vehículos de inversión pueden ser una forma menos arriesgada de obtener exposición al rendimiento potencial de las empresas de tarjetas de crédito.