Los entusiastas de las criptomonedas buscan constantemente formas de diversificar sus inversiones y entrar en mercados financieros innovadores y emocionantes. Una de esas formas es a través de los contratos de futuros de criptomonedas. Estos contratos permiten a los inversores apostar sobre el precio futuro de una criptomoneda sin poseerla realmente. Echemos un vistazo más de cerca a qué son los futuros de criptomonedas, dónde se negocian, cómo funcionan y por qué son importantes.

¿Qué son los Futuros de Criptomonedas?

Los futuros de criptomonedas son contratos entre dos inversores que apuestan sobre el precio futuro de una criptomoneda, lo que les brinda exposición a las criptomonedas sin necesidad de comprarlas. Estos futuros son similares a los contratos de futuros estándar, ya que permiten a los traders apostar sobre la trayectoria de precios de un activo subyacente.

Los contratos de futuros especifican que una de las partes debe entregar el valor fiduciario de una criptomoneda a la otra parte a un precio específico en una fecha determinada.

Estos contratos de futuros de criptomonedas se negocian en el Chicago Mercantile Exchange (CME) y en intercambios de criptomonedas. Además, futuros con margen para Bitcoin y Ether también se negocian en el Chicago Board Options Exchange (CBOE).

Historia de los Futuros de Criptomonedas

Los primeros contratos de futuros de Bitcoin se listaron en CBOE a principios de diciembre de 2017, pero fueron descontinuados. En enero de 2024, el intercambio anunció que los futuros con margen de Bitcoin y Ether comenzaron a negociarse. Según el intercambio, esto lo convirtió en el “primer intercambio y cámara de compensación de criptomoneda regulado en EE. UU. en ofrecer operaciones de derivados apalancados y al contado en una sola plataforma”.

Por otro lado, el CME introdujo contratos de futuros de Bitcoin en diciembre de 2017. Estos contratos se negocian en la plataforma de comercio electrónico Globex y se liquidan en efectivo. Los futuros de Bitcoin y Ether se basan en el CME CF Bitcoin Reference Rate y el CME CF Ether Reference Rate.

Futuros de Criptomonedas en CME

A continuación, se destacan los detalles del contrato para los futuros de Bitcoin y ETH ofrecidos por el CME:

  • Futuros de Bitcoin: Unidad de contrato de 5 bitcoins (según lo definido por el CME CF Bitcoin Reference Rate), Cotización de precio en USD, Horario de negociación de domingo a viernes de 5 p.m. a 4 p.m. CT, Código de producto BTC, Requisitos de margen del 50% en efectivo del monto del contrato, Contratos listados durante seis meses consecutivos y dos diciembres adicionales, Método de liquidación financiera.
  • Futuros de ETH: Unidad de contrato de 50 ethers (según lo definido por el CME CF Ether Reference Rate), Cotización de precio en USD, Horario de negociación de domingo a viernes de 5 p.m. a 4 p.m. CT, Código de producto ETH, Requisitos de margen del 60% en efectivo del monto del contrato, Contratos listados durante seis meses consecutivos y dos diciembres adicionales, Método de liquidación financiera.

Intercambios Populares para Futuros de Criptomonedas

Según datos del sitio de cripto minería CoinGecko, algunas de las plataformas de negociación de derivados de criptomonedas más prominentes son:

  • Binance: Mayor intercambio de criptomonedas por volumen de operaciones que también representó $60.30 mil millones del volumen total de operaciones en futuros de Bitcoin.
  • ByBit: Aunque no es tan conocido como Binance para las audiencias estadounidenses, ByBit se encuentra entre los mayores intercambios de criptomonedas del mundo con 469 futuros de criptomonedas disponibles.
  • OKX: Ofrece 178 futuros de criptomonedas. El volumen de negociación fue de $21.15 mil millones el 10 de octubre de 2024.
  • XT.COM: Otro intercambio menos conocido, XT.COM fue creado en 2018 y tiene 472 futuros de criptomonedas disponibles. Su volumen de operaciones de 24 horas es de $21.15 mil millones y el interés abierto es de $4.74 mil millones.

Importancia de los Futuros de Criptomonedas

Los futuros de criptomonedas ofrecen a los inversores la oportunidad de especular sobre el precio futuro de las criptomonedas y diversificar sus carteras. Es crucial comprender el funcionamiento de estos contratos y estar al tanto de los riesgos involucrados debido a la naturaleza volátil de las criptomonedas. Con la popularidad en aumento de los futuros de criptomonedas, es fundamental estar informado y tomar decisiones financieras prudentes.