¿Quieres que tus decisiones de inversión tengan un impacto positivo? ¿Te resulta difícil preocuparte por lo que sucede en países lejanos cuando ves muchos problemas que necesitan ser solucionados en tu vecindario? Si es así, la inversión comunitaria podría ser la solución.

¿Qué es la Inversión Comunitaria?

La inversión comunitaria (IC) es una subcategoría de la inversión socialmente responsable y tiene como objetivo generar rendimientos para los inversores al tiempo que contribuye a causas nobles. Específicamente, la IC pone los dólares de inversión a trabajar localmente para proporcionar viviendas seguras y asequibles, oportunidades laborales, educación, atención médica, asesoría financiera, cuidado infantil y otros servicios comunitarios esenciales. Te permite dirigir tus dólares de inversión hacia una comunidad específica, a menudo la tuya. La IC también facilita la inversión en comunidades desatendidas de manera más amplia si no hay una comunidad específica en la que desees enfocarte.

Las instituciones que brindan oportunidades de inversión comunitaria ayudan a individuos y empresas que de otra manera no podrían obtener financiamiento, y a largo plazo permiten a las personas ayudarse a sí mismas. Según el Foro de Inversión Sostenible de los Estados Unidos, la inversión comunitaria es una de las muchas áreas en crecimiento rápido de la inversión socialmente responsable.

¿Cómo Invertir en tu Comunidad?

Dado que la inversión comunitaria abarca una amplia gama de actividades, hay muchas opciones para seguir una estrategia de inversión comunitaria.

Bancos de Desarrollo Comunitario

En lugar de elegir una de las opciones habituales para tus cuentas corrientes y de ahorro, podrías mantener tu dinero en un banco de desarrollo comunitario que presta a individuos y empresas que de otra manera no podrían obtener un préstamo. A diferencia de los bancos tradicionales, los bancos de desarrollo comunitario están asegurados por la FDIC, pero se centran en servir a una clientela de ingresos bajos a moderados.

Puedes encontrar bancos que el Departamento del Tesoro de los Estados Unidos ha certificado como dedicados al 60% o más de sus servicios a comunidades de bajos ingresos en el sitio web del Fondo de Instituciones Financieras de Desarrollo Comunitario.

Bonos de Agencias

Invertir en bonos de agencias es otra forma de inversión comunitaria. Los bonos de agencias son emitidos por agencias gubernamentales como Ginnie Mae y por empresas patrocinadas por el gobierno (GSEs) como Fannie Mae y Freddie Mac. Estas entidades ayudan a proporcionar viviendas a personas que de otra manera no podrían permitírselas.

Los bonos de GSE, que ayudan a financiar a Fannie Mae y Freddie Mac, no son bonos del gobierno, por lo que no están respaldados por la plena fe y crédito del gobierno de los Estados Unidos como lo están los bonos del Tesoro. Estas GSE son corporaciones de propiedad accionaria, y debes investigar sus bonos y evaluar su riesgo crediticio como lo harías con otros bonos corporativos.

Los bonos de agencias y GSE tienen riesgo de inflación, como todos los bonos, y algunos tienen riesgo de llamada. Sin embargo, tienen un riesgo crediticio relativamente bajo. Obtendrás rendimientos ligeramente mejores con estos bonos que con los del Tesoro debido al riesgo adicional, pero a diferencia de los bonos del Tesoro, los intereses no son deducibles de impuestos.

Ginnie Mae es una agencia gubernamental, y las inversiones en los valores de la agencia llevan la garantía del gobierno y teóricamente no tienen riesgo de incumplimiento. Si deseas invertir en Ginnie Mae, en realidad no estarás invirtiendo en bonos; en realidad estarás invirtiendo en valores respaldados por hipotecas, lo cual, a la luz de la crisis financiera de 2008, se debe abordar con precaución. Para invertir en estas entidades, puedes comprar sus valores a través de un corredor. Necesitarás $25,000 para comenzar a invertir en bonos de agencias.

Otras Opciones para la Inversión Comunitaria

  • Comprar bienes raíces en comunidades con pobreza para proporcionar viviendas asequibles para inquilinos de bajos ingresos y revitalizar vecindarios descuidados.
  • Invertir directamente en fondos o fondos de préstamos para el desarrollo comunitario.
  • Invertir en fondos mutuos socialmente responsables con un enfoque en la inversión comunitaria.
  • Invertir directamente en bonos municipales en comunidades desatendidas para ayudar a financiar infraestructuras, instalaciones educativas y bienes y servicios públicos.
  • Comprar acciones en empresas de cotización pública que inviertan en comunidades desatendidas.

Beneficios de la Inversión Comunitaria

La inversión comunitaria puede ser muy gratificante si todo sale según lo planeado. Crearás riqueza para ti mismo a partir del rendimiento de tu inversión, y crearás riqueza para otros al mejorar sus oportunidades económicas. En su mejor momento, la IC es como una donación caritativa, pero con el potencial de obtener un retorno monetario. Si tu inversión pierde dinero, es posible que encuentres consuelo al deducir tus pérdidas en tu declaración de impuestos y al saber que no estás en una situación financiera peor que si hubieras donado la misma cantidad.

La otra recompensa de un plan de inversión comunitaria exitoso es personal. Obtienes resultados que puedes ver cuando mejoras la vida de individuos en tu comunidad. Incluso puedes mejorar tu propia experiencia de vivir en la comunidad si estás invirtiendo cerca de casa.

Desventajas del Enfoque

La inversión comunitaria también tiene inconvenientes. Puede conllevar un mayor riesgo; a menudo estás invirtiendo en personas y empresas a las que los prestamistas tradicionales consideran demasiado arriesgadas para prestarles. Además, tu riesgo adicional no se compensa necesariamente con mayores rendimientos como lo sería en inversiones tradicionales.

La IC también restringe tus opciones de inversión, y muchas inversiones comunitarias se encuentran en vehículos que proporcionan bajos rendimientos, como cuentas de ahorro y bonos del gobierno. Para obtener un rendimiento suficientemente alto para satisfacer tus necesidades financieras a largo plazo, deberás ampliar tu exposición más allá de estas inversiones de bajo rendimiento.

Puedes satisfacer esta necesidad invirtiendo en acciones de empresas con un fuerte enfoque comunitario o ampliando tus parámetros para incluir el universo más amplio de inversiones socialmente responsables. Muchos inversores descubrirán que tiene más sentido financiero seguir la inversión comunitaria en solo una parte de sus carteras. Sin embargo, esto no significa que debas elegir inversiones con las que estés moralmente en contra en el resto de tu cartera.

La inversión comunitaria también suele requerir más tiempo que la inversión tradicional. En lugar de solo mirar el riesgo, los posibles rendimientos y las tarifas, también debes examinar detenidamente si la inversión cumple con tus estándares para servir a la comunidad.

Conclusión

Aunque el objetivo de la inversión comunitaria, al igual que otros tipos de inversión socialmente responsable, es obtener rendimientos de la inversión y al mismo tiempo hacer el bien, esto no quiere decir que los métodos de inversión tradicionales tampoco hagan el bien. De hecho, hay mucha superposición entre las dos categorías. Sin embargo, si deseas seguir la inversión comunitaria de manera intencional, examina cuidadosamente tus opciones de inversión antes de sumergirte para asegurarte de que tu dinero sirva al propósito deseado.